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基金凈值是什么意思?基金凈值異常波動是指什么?

2023-03-23 10:52:32 來源:名企時報網

基金凈值是什么意思?

凈值簡單來說就是每份基金單位的凈資產價值。咱們可以理解凈值的概念就是基金的價格,基金公開的最新單位凈值1.05元,您就可以認為基金的“價格”是1.05元。

凈值就是基金單位凈值,其計算公式為:基金單位凈值=總凈資產÷基金份額。

比方說,基金單位凈值為1.05元,我們持有100份此基金,那么我們的基金總凈資產為1.05×100=105元。反過來,基金單位凈值為1.05元,顯示我們的基金總凈資產為200元,那么我們持有的份額則為200÷1.05=190.48份。

基金凈值異常波動是指什么?

基金凈值異常波動一般是指基金出現暴漲或者暴跌的現象,不在基金常規的波動范圍之內,一般情況下,基金的巨額贖回會導致基金凈值異常波動,一般來說就是一只基金當天的凈贖回份額已經超過了總份額的10%。

巨額贖回時,不管是對基金暴漲還是暴跌都是會產生劇烈的影響,具體分析如下:

【1】 從暴漲時的情況來看,巨額贖回時所產生的贖回費并入到了基金資產,如果贖回費用留給了沒有贖回的其他投資者,那么基金的凈值自然會大漲;

【2】 從暴跌時的情況來看,當基金出現巨額贖回時,基金經理需要把倉內大量的股票和債券等投資標的換成現金,如果沒有合適的買家就會低價出售,這時基金凈值也會暴跌,而且低價拋售的行為會引起投資者恐慌,導致證券價格進一步下跌,甚至停牌,那么基金凈值也會受到暴跌影響;而且按照基金凈值的計算規則,當贖回份額巨大時,原來基金凈值精確到四位小數的標準就不在使用,影響會被放大。

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